Снижение рейтингов, в свою очередь, может сказаться на возможности рефинансирования банками своих выплат по внешним задолженностям, а на внутреннем рынке - вызвать волну нервозности, несмотря на то, что содержательно ситуация не ухудшается, а банки лучше, чем можно было бы себе представить, справляются с вызовами, встающими в ходе кризиса. Главным выводом, содержащимся в пресс-релизе, можно считать еще одно упоминание о том, что АФН придерживается достаточно консервативного подхода к определению категории займа и формированию покрытия возможных убытков. Кроме того, как отмечает АФН, сформированные провизии покрывают сумму неработающих займов как по его методике, так и если руководствоваться оценками международных организаций. Различия в методологии связаны с тем, что в международной практике основным критерием отнесения займов к неработающим (NPL) является наличие просрочки по платежам свыше 90 дней. АФН не хотело бы отказываться от действующей методологии в пользу этой, так как она не дает полного представления о качестве портфеля, поскольку "займы могут быть подвержены пролонгации или реструктуризации". В то же время АФН факультативно ведет мониторинг, основанный на такой методологии, и на 1 августа кредиты с просрочкой свыше 90 дней составили 4,3%. Эта цифра в 1,3 раза ниже, чем цифра безнадежных кредитов и сомнительных кредитов 5-й категории, согласно более бескомпромиссной методологии АФН. Рейтинговых аналитиков в этой метологии настораживает, что качество кредитных портфелей взвешивается самими банками. В пресс-релизе отмечается, что при определении категории займа учитываются такие критерии, как наличие просроченной задолженности, финансовое состояние заемщика и качество обеспечения. В результате, если при взвешивании все риски оценены корректно, то к неработающим займам могут быть отнесены займы с меньшим сроком, но не имеющие залогового обеспечения и с сомнительным финансовым состоянием заемщика, что в принципе является преимуществом методологии. При этом сформированные провизии в размере 8 от совокупного ссудного портфеля банков в 1,4 раза превосходят сумму сомнительных займов 5-й категории и безнадежных. АФН прокомментировало также увеличение доли безнадежных кредитов с 1,5% до 2,8% с начала года. По его оценкам, "данное ухудшение было ожидаемо и соответствует ситуации, наблюдаемой на финансовом рынке".

 Николай ДРОЗД