Индикаторы биржевого денежного рынка
на 1 июля и изменение за период

Индикатор                      Ставка   Тренд

TONIA                               0,90         0

Авторепо ГЦБ 2 дн.      0,98         -0,0

Авторепо ГЦБ 7 дн.      3,67         +0,4

Авторепо ГЦБ 28 дн.    0,00         -11,0

KazPrime-3M                  10,00      0

Индикаторы биржевого рынка ценных
бумаг на 1 июля и изменение за период

Индекс                    Значение      Тренд,%

KASE                        1 088,96         +1,8

KASE_BP                 208,75            +1,9

KASE_BC                171,66            +2,7

KASE_BY                 15,33              -5,7

Главные новости рынка

25 июня АО "Kazcat" сообщило о приобретение простых акций, НИН KZ1C40280014, АО "ООИУПА Орлеу" в количестве 58 500 штук, 25% от общего количества размещенных простых акций, АО "Накопительный Пенсионный Фонд "Коргау" в количестве 28 262, 7,6136% от общего количества размещенных акций.

25 июня заместитель председателя правления Агентства Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций (далее - АФН) Куат Кожахметов сообщил, что значительный рост убытков казахстанских АО "БТА Банк" и АО "Альянс Банк", а также формирование у них отрицательного собственного капитала по итогам мая текущего года связаны с формированием ими провизий, сообщил заместитель председателя правления госагентства по финнадзору (АФН) Куат Кожахметов. Убытки "БТА Банка" и "Альянс Банка" за май 2009 года выросли в 5,5 раза и более чем в 13 раз соответственно. Согласно опубликованному отчету АФН, убыток "БТА Банка" по состоянию на начало июня составил 1 трлн 413 млрд тенге (текущий 150,54/$1) против 256,9 млрд тенге на начало мая. Между тем убыток "Альянс Банка" составил на 1 июня 595,141 млрд тенге по сравнению с 44,578 млрд тенге на 1 мая. В настоящее время в указанных банках проводятся мероприятия, связанные с реструктуризацией внешних обязательств.

26 июня АО "Фонд национального благосостояния "Самрук-Казына" (Астана) сообщило о продлении сроков по рефинансированию ипотечных займов и перераспределении лимитов на банки. Были утверждены новые лимиты распределения ресурсов, согласно которым дополнительно выделены ресурсы АО "Банк ЦентрКредит", АО "АТФБанк", АО "Темiрбанк", АО "Kaspi bank", АО "Цеснабанк", АО "Евразийский банк". Учитывая, что заемщики АО "Нурбанк" столкнулись с проблемами рефинансирования, в других банках выделен 1 млрд тенге для их рефинансирования внутри банка. Фонд "Самрук - Казына" подчеркивает, что в первую очередь должны быть рефинансированы заемщики, получившие одобрение кредитными комитетами банков, но не получившие рефинансирование из-за недостатка выделенных средств.

26 июня АО "АТФБанк" (Алматы) распространило пресс-релиз, в котором сообщается, что банк за счет собственных средств начал финансирование строительства 2-й и 3-й очередей жилищных комплексов "Лесная поляна" ТОО "Альянсстройинвест". Срок окончания строительства и сдачи объектов в эксплуатацию намечен на конец 2009 года. Более 1361 дольщиков получат 60 226 кв.м. жилья. Контроль над строительно-монтажными работами и финансовыми операциями по завершению вышеперечисленных объектов будет осуществлять независимая иностранная компания ТОО "KVL Consult" ("Ка Фау Эл Консалт").

26 июня Fitch Ratings изменило с "Негативного" на "Позитивный" статус Rating Watch по долгосрочному рейтингу дефолта эмитента ("РДЭ") и приоритетному необеспеченному рейтингу "CC" компании KazakhGold Group Limited ("KazakhGold"). Рейтинг возвратности активов по приоритетному необеспеченному долгу - "RR4". Данное рейтинговое действие следует за объявлением компанией "Полюс Золото" 12 июня 2009 г. о твердом намерении сделать предложение о приобретении 50,1-процентной доли в KazakhGold с оплатой денежными средствами и акциями при общей сумме сделки приблизительно в 265 млн долл., а также за недавней встречей с руководством KazakhGold для обсуждения корпоративной и операционной стратегии на ближайшую перспективу. Хотя окончательные условия документа о предложении пока не были раскрыты, Fitch рассматривает объявление о твердом намерении сделать предложение о приобретении как важный шаг в сторону разрешения операционных и финансовых сложностей KazakhGold. Fitch ожидает, что "Полюс Золото" опубликует документ о предложении к 10 июля 2009 г. У акционеров KazakhGold затем будет 21 день, чтобы принять или отвергнуть предложение. Поэтому агентство планирует исключить рейтинги компании из списка Rating Watch к началу августа. Fitch подчеркивает, что значительно более крупный бизнес и более сильный баланс "Полюс Золота" способны увеличить кредитоспособность KazakhGold, что может привести к повышению рейтингов KazakhGold на несколько уровней. В 2008 г. выручка и EBITDA "Полюс Золота" составили соответственно 1,1 млрд долл. и 347 млн долл., а чистая денежная позиция была равна 399 млн долл. Изменение статуса Rating Watch по рейтингам KazakhGold сбалансированно учитывает положительное воздействие от возможного приобретения и остающиеся факторы неопределенности, связанные с потенциальными окончательными условиями по сделке и результирующим влиянием на держателей облигаций. Fitch также отмечает, что прозрачность KazakhGold остается фактором обеспокоенности.

29 июня АО "Казахтелеком" (Алматы) распространило пресс-релиз, в котором сообщается, что компания намерена осуществить продажу 51%-ной доли участия в ТОО "Мобайл Телеком-Сервис" (бренд Neo), и обращается к потенциальным инвесторам, заинтересованным в приобретении указанной доли. Казахтелеком назначил RBS Corporate Finance Limited в качестве своего финансового консультанта по данному вопросу.

30 июня АФН сообщило об изменении даты вступления в силу требований о минимальном размере собственного капитала для комбанков Казахстана с 1 июля на 1 октября. Принято решение с 1 октября 2009 года установить минимальный размер собственного капитала для работающих в Астане и Алматы комбанков, в том числе для вновь создаваемых, в размере 5 млрд тенге; для жилищно-строительных сберегательных банков - 3 млрд тенге; для работающих в регионах - 2 млрд тенге. Также с июля 2011 года вводится требование, согласно которому комбанки будут обязаны увеличивать минимальный собственный капитал на 30 млн тенге за каждый филиал, расположенный в административном центре региона, а также в городах Алматы и Астана; на 15 млн тенге - за каждый филиал, расположенный в других городах; на 10 млн тенге - за каждый филиал, расположенный в других населенных пунктах.

1 июля решением правления АО "Казахстанская Фондовая Биржа" (KASE) от 30 июня 2009 года утверждены изменения и дополнения № 3 (поправки) во внутренний документ KASE "Методика расчета индикаторов фондового рынка" (Методика), которые вводятся в действие с 15 июля 2009 года. В соответствии с указанными поправками Методика дополнена новым индикатором - ценой закрытия по ценным бумагам, которая будет рассчитываться ежедневно по всем ценным бумагам, допущенным к обращению на KASE, после завершения торгового дня по ним. Цена закрытия по ценной бумаге какого-либо наименования будет рассчитываться как цена последней сделки с ценной бумагой данного наименования, заключенной в текущий торговый день при условии, что эта сделка исполнена или ожидает исполнения. Если в течение торгового дня сделок с ценной бумагой какого-либо наименования заключено не было, цена закрытия по ценной бумаге данного наименования в этот день рассчитываться не будет.

30 июня международное рейтинговое агентство Moody's понизило долгосрочный корпоративный рейтинг и рейтинг дефолта эмитента Tristan Oil Ltd с "Саа2" до "Саа3", указывается в сообщении Moody's. Кроме того, снижен с "Саа2" до "Саа3" рейтинг обеспеченных долговых обязательств компании, подлежащих погашению в 2012 году, на общую сумму $420 млн. Предыдущие рейтинговые действия в отношении Tristan Oil Ltd агентство Moody's предприняло 5 марта 2009, когда ее рейтинги были понижены с "В3" до "Саа2" с "негативным" прогнозом.

Инфляция в Казахстане в июне 2009 года замедлилась до 0,4% с 0,7% в мае. Темпы инфляции в июне 2008 года составили 1,2 процента по сравнению с предыдущим месяцем. За 2008 год инфляция замедлилась до 9,5 процента с 18,8 процента в 2007 году. В начале июня Нацбанк Казахстана снизил прогноз инфляции на 2009 год до 9,0 процента с 9,5 процента.

Рынок акций

Сектор первичного рынка

С 29 июня простые акции KZ1C42400016 (aALPL) АО "Страховая компания "Алтын Полис" (Алматы) исключены из официального списка СТП РФЦА.

С 29 июня простые акции KZ1C00930012 (ACCT) АО "Акцепт-Терминал" (Алматы) исключены из официального списка KASE.

С 29 июня простые акции KZ1C50770011 (ATOL) АО "Kazakhstan Petrochemical Industries" (Алматы) исключены из официального списка KASE по инициативе их эмитента.

Сектор вторичного рынка (купли-продажи)

За исследуемый период на KASE в данном секторе было заключено 195 сделок.

В описываемом периоде рост средневзвешенных дневных цен показали 11 наименования долевых инструментов, вовлеченных в сделки, падение -7, неизменный курс - 5. Позитивное изменение средневзвешенных цен акций наблюдалось в диапазоне от 0,18% (EXBN) до 1 570,26% (KASE), негативное - от 1,18% (ASFI) до 85,10% (aPRIN).

Рынок корпоративных облигаций

Новости рынка корпоративных облигаций

С 30 июня облигации KZP04Y10B467 (CSBNb8) и KZP05Y03B469 (CSBNb9) АО "Kaspi Bank" (Алматы) включены в официальный список KASE по первой подкатегории категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки".

С 26 июня облигации KZP06Y01C535 (aASFIb20) АО "Астана-Финанс" (Астана) исключены из официального списка СТП РФЦА в связи с истечением срока обращения.

С 29 июня облигации KZ2C0Y03C064 (BIGRb1) АО "БИЛД ИНВЕСТМЕНТС ГРУПП" (Астана) исключены из официального списка KASE в связи с истечением срока обращения.

С 29 июня облигации KZ2P0Y05D171 (ERKAb1) ТОО "СП ЕРКА" (Талдыкорган) переведены из второй в первую подкатегорию категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки" официального списка KASE.

С 29 июня облигации KZPC2Y05B806 (KAZIb2) и KZP03Y05B808 (KAZIb3) АО "Карагандинский завод асбестоцементных изделий" (Карагандинская обл.) переведены из второй в первую подкатегорию категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки" официального списка KASE.

С 29 июня облигации KZ2C0Y07D139 (AKFIb2) АО "AMF Group" (Актобе) переведены из второй в первую подкатегорию категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки" официального списка KASE.

С 29 июня облигации KZ2C0Y05C515 (AGKKb1) АО "Аграрная кредитная корпорация" (Астана) переведены из первой подкатегории категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки" в категорию "Долговые ценные бумаги с рейтинговой оценкой" официального списка KASE.

С 1 июля в секторе вторичного рынка KASE открыты торги облигациями KZP04Y10B467 (CSBNb8) и KZP05Y03B469 (CSBNb9) АО "Kaspi Bank" (Алматы).

KASE сообщило, что с 7 июля АО "Дочерняя организация АО "БТА Банк" "БТА Секьюритис" (Алматы) присвоен статус маркет-мейкера на KASE по облигациям KZP05Y07C112 (BTAIb14) АО "Дочерняя ипотечная организация АО "БТА Банк" "БТА Ипотека" (Алматы).

29 июня АО "КОМБИСНАБ" (Алматинская обл.) официальным письмом сообщило KASE о задержке выплаты второго купона по своим облигациям KZ2C0Y05D059 (KMSBb1). Согласно проспекту выпуска указанных облигаций АО "КОМБИСНАБ" должно было осуществить выплату данного вознаграждения в период с 2 по 11 марта 2009 года. В письме АО "КОМБИСНАБ" сообщило, что не может осуществить выплату данного купонного вознаграждения в связи с задержкой финансовой помощи со стороны акционеров АО "КОМБИСНАБ". Выплата купонного вознаграждения будет осуществляться 30 июля 2009 года.

29 июня АО "КОМБИСНАБ" (Алматинская обл.) официальным письмом сообщило KASE о задержке выплаты третьего купона по своим облигациям KZ2C0Y05D059 (KMSBb1). Согласно проспекту выпуска указанных облигаций АО "КОМБИСНАБ" должно было осуществить выплату данного вознаграждения в период с 2 по 11 июля 2009 года. В письме АО "КОМБИСНАБ" сообщило, что не может осуществить выплату данного купонного вознаграждения в связи с задержкой финансовой помощи со стороны акционеров АО "КОМБИСНАБ". Выплата купонного вознаграждения будет осуществляться 30 июля 2009 года.

30 июня АО "Альянс Банк" (Алматы) официальным письмом сообщило KASE о задержке выплаты пятого купона по своим облигациям KZPC5Y05B577 (ASBNb8). Согласно проспекту выпуска указанных облигаций АО "Альянс Банк" должно было осуществить выплату данного вознаграждения в период 26 июня 2009 года.

С 1 июля облигации KZ2C0Y03D492 (KZTCb2) АО "KazTransCom" (Алматы) включены в официальный список KASE по первой подкатегории категории "Долговые ценные бумаги без рейтинговой оценки".

Сектор первичного рынка

В данном секторе на KASE в течение анализируемого периода сделок заключено не было. Торги по размещению корпоративных облигаций не проводились.

Сектор вторичного рынка (купли-продажи)

За исследуемый период на KASE в данном секторе было заключено 250 сделок.

По итогам периода ростом средневзвешенной чистой цены на открытом рынке (без учета сделок на СТП РФЦА) характеризовались облигации 32 наименований, падением - 35. Доходность к погашению для покупателя по заключенным сделкам снизилась на неделе у 35 облигаций, выросла у 32. Позитивное изменение доходности облигаций к погашению наблюдалось в диапазоне от 0,003% (BTAIb9) до 14,39% (TXBNb3), негативное - от 0,01% (KZIKb17) до 20,79% (ASBNe2).

Рынок государственных ценных бумаг (ГЦБ)

Сектор первичного рынка

29 июня в торговой системе KASE состоялись специализированные торги по размещению государственных долгосрочных сберегательных казначейских обязательств Министерства финансов Республики Казахстан МЕУЖКАМ-216 выпуска первого (KZKAKY180016, MUJ216_0001; 1000 тенге, 29.06.09 - 29.06.27, годовой купон, 30/360), на котором Министерство финансов планировало привлечь 10,0 млрд тенге. Предметом торга являлась ставка фиксированного купона. В торгах приняли участие 8 первичных дилеров, в качестве которых выступали члены KASE категории "К". Через этих субъектов рынка инвесторы подали 11 заявок, из которых к истечению времени подтверждения заявок остались активными 11 ордеров. Общий объем активных заявок (объем спроса) составил 28 050,0 млн тенге и превысил предложенный объем размещения в 2,8 раза. Ставка фиксированного купона в активных заявках варьировала от 0,01% до 0,01% годовых, составив в средневзвешенном выражении 0,01% годовых. По итогам торга эмитент удовлетворил заявки на покупку 12 000 000 облигаций на сумму 12 000 000 000 тенге (120,0% от планируемого объема размещения) под 0,01% годовых.

1 июля в торговой системе KASE состоялись специализированные торги по размещению государственных среднесрочных казначейских обязательств Министерства финансов Республики Казахстан МЕОКАМ-24 выпуска 77-го (KZK2KY020776, MOM024_0077; 1000 тенге, 01.07.09 - 01.07.11, годовой купон, 30/360), на котором Министерство финансов планировало привлечь 10,0 млрд тенге. Предметом торга являлась ставка купона. В торгах приняли участие 22 первичных дилера, в качестве которых выступали члены KASE категории "К". Через этих субъектов рынка инвесторы подали 57 заявок, из которых к истечению времени подтверждения заявок остались активными 48 ордеров.

Общий объем активных заявок (объем спроса) составил 64 839,0 млн тенге и превысил предложенный объем размещения в 6,5 раза. Ставка купона в активных заявках варьировала от 6,49% до 8,00% годовых, составив в средневзвешенном выражении 6,9929% годовых. В общем объеме активных заявок на долю субъектов пенсионного рынка пришлось 22,8%, на долю казахстанских банков второго уровня (БВУ) - 18,7%, клиентов БВУ - 53,4%, брокерско-дилерских компаний - 1,4%, их клиентов - 3,8%. По итогам торга эмитент удовлетворил заявки на покупку 12 000 000 облигаций на сумму 12 000 000 000 тенге (120,0% от планируемого объема размещения) под 6,80% годовых. По результатам размещения 29,6% от общего объема размещенных облигаций выкуплено субъектами пенсионного рынка, 28,8% - БВУ, 38,3% - клиентами БВУ, 0,7% - брокерско-дилерскими компаниями, 2,6% - клиентами брокерско-дилерских компаний.

Сектор вторичного рынка (купли-продажи)

За исследуемый период суммарный объем 75 заключенных на KASE сделок составил 28 331,4 млн тенге ($188,4 млн). В предыдущем периоде (18 - 24 июня 2009 года) данный показатель равнялся 22 174,6 млн тенге ($147,4 млн) при 65 сделках. Доля биржевого оборота в общем объеме казахстанского вторичного рынка ГЦБ по сопоставимым операциям купли-продажи в анализируемом периоде составила 99,37% (в предыдущем периоде - 99,99%).

Подготовлено Информационным агентством финансовых рынков "ИРБИС"
Казахстан, Алматы, ул. Мауленова, 85,

оф. 93,83, igor@kase,kz, dm@kase,kz, info@kase,kz,
тел.: +7 (727) 2-50-88-21, 2-50-88-14,

факс: +7 (727) 2-37-53-39.

Агентство "ИРБИС" предупреждает, что приведенный выше материал не является предложением или рекомендацией продавать или покупать какие-либо финансовые инструменты на KASE. Его использование любыми лицами при принятии инвестиционных решений не влечет за собой какой-либо ответственности агентства "ИРБИС" за возможные потери или убытки, явившиеся следствием таких инвестиционных решений.