Кроме того, по словам г-жи Артамбаевой, компания запланировала привлечь дебютный облигационный заем на сумму Т8 млрд. Номинальная стоимость 1 облигации составит Т100, полугодовой купон - 9% годовых в первый год обращения (далее ставка вознаграждения будет плавающая, зависящая от уровня инфляции).
Акции и облигации АО “Павлодарэнерго” были включены в официальный список СТП РФЦА категории “С” 31 октября 2007 года. Ранее компания даже не являлась эмитентом Казахстанской фондовой биржи (KASE). Финансовым консультантом по организации облигационного займа и листингу “Павлодарэнерго” на СТП РФЦА является дочерняя компания АО “Банк ЦентрКредит” - ТОО “BCC Securities”.
Как сообщила г-жа Артамбаева, привлеченные посредством размещения облигаций средства будут направлены на реализацию Программы по реконструкции, модернизации и техническому перевооружению “Павлодарэнерго”, рассчитанной на 2007-2013 годы и уже прошедшей согласование в Министерстве энергетики и минеральных ресурсов. “Целями реализации инвестиционной программы является повышение эффективности производства, улучшение надежности функционирования всей энергосистемы”,- отметила она. В частности, президент ЦАТЭК сказала Панораме, что основными направлениями инвестпрограммы определены реконструкция котла №1 Павлодарской ТЭЦ-3, установка турбины ПТ-90/120, строительство новой градирни. Установка турбины совместно с другими мерами позволит увеличить установленную мощность ТЭЦ-3 на 90 МВт. Таким образом, компания намерена модернизировать действующие производственные фонды, выйти на проектные величины выработки энергии и обеспечить возрастающие потребности Павлодара и Павлодарской области в тепле и электроэнергии.
“Отечественный рынок ценных бумаг на сегодняшний день представляет особую актуальность в качестве альтернативного решения для привлечения и размещения денежных средств. Это будут очень выгодные инвестиции как для нас, так и для потенциальных инвесторов”,- подчеркнула г-жа Артамбаева. Тем более, считает она, что в ближайшее время привлекательность энергетического сектора возрастет на фоне предпринятых правительством страны мер по либерализации цен на электроэнергию. “К 2015 году оптовая цена на электроэнергию должна составить 3,5 цента за 1 кВт/ч, что позволит нам получить большую свободу в своих действиях, закладывать инвестиционную составляющую в тариф и проводить масштабные инвестиционные мероприятия. Все понимают - без достаточно серьезных вливаний в энергетику не будет роста экономики”, - заявила она.
Г-жа Артамбаева отметила на пресс-конференции, что в ходе торгов будет учтена возможность приобретения небольших объемов ценных бумаг “Павлодарэнерго”. Прогнозируя по просьбе журналистов будущую стоимость акций, глава ЦАТЭК сказала, что цена на них должна быть “достаточно высокой”. Ее прогноз основывается на ситуации с торговлей акциями дочерней компании ЦАТЭК - “Павлодарэнергосервис”, с 2005 года находящейся в листинге “В” KASE. “При номинальной стоимости акции в Т1000, за один год ее цена выросла в 9 раз”,- констатировала она. Впрочем, добавила г-жа Артамбаева, конкретную цену акций АО “Павлодарэнерго”, конечно, определят торги. Она уверена, что спрос на ценные бумаги компании будет довольно высоким.
Отвечая на вопрос о том, насколько удачно выбрано время для IPO компании, глава ЦАТЭК сказала, что акции предприятий из реального сектора экономики всегда будут пользоваться наибольшим спросом. “На сегодняшний день существует потенциально высокий спрос на бумаги таких эмитентов, которые работают в реальном секторе экономики, в частности, в энергетике. То, что происходит на рынках соседних государств, в частности России, показывает, что именно ценные бумаги энергетических компаний являются определенным драйвером рынка”,- заметила она.
В целом заместитель председателя правления ТОО “BCC Securities” Виктор КЫШПАНАКОВ прогнозирует, что грядущее размещение акций и облигаций АО “Павлодарэнерго” на казахстанском фондовом рынке “пройдет достаточно успешно”. “Это знаковое событие для эмитента и РФЦА. Это дает сигнал и указывает путь другим потенциальным эмитентам”,- заявил он.
Говоря о стратегии привлечения потенциальных эмитентов на СТП РФЦА, Аркен АРЫСТАНОВ заметил, что возглавляемое им Агентство по регулированию деятельности РФЦА ежемесячно проводит для них специализированные семинары. По его словам, проведенные анализ и соцопрос показали, что зачастую потенциальные эмитенты не знают о путях и условиях выхода на местный фондовый рынок. Г-н Арыстанов отметил, что РФЦА ожидает большой приток эмитентов на торговую площадку уже к концу этого - началу следующего года.
Как сообщила г-жа Артамбаева, не исключается, что в будущем будет проведено IPO и непосредственно АО “ЦАТЭК”. “Над этим IPO пока думаем”,- сказала она. Между тем принято решение о выпуске облигаций ЦАТЭК на фондовом рынке РК. “Сейчас готовим для регистрации документы. Думаю, что до конца года подадим их на регистрацию и в 2008 году выйдем на фондовый рынок”,- отметила руководитель компании.
Г-жа Артамбаева сообщила Панораме, что в 2006 году АО “Павлодарэнерго” выработало 2 млрд 504 млн кВт/ч электроэнергии, отпустило 2 млн 554 тыс Гкал тепловой энергии. По ее словам, в 2007 году по сравнению с 2006 годом ожидается рост объемов производства тепловой и электрической энергии в среднем на 4-4,5%. Доход от реализации продукции по итогам 2007 года ожидается на уровне Т13,2 млрд.
Елена БУТЫРИНА